طرحها
بررسی طرح شما
بازار پول چیست و چگونه در آن سرمایه گذاری کنیم؟
در دنیای امروزی، تمایل افراد به سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی معتبر و دریافت سود و بازدهی معقول، روزبه‌روز بیشتر می‌شود. سرمایه‌گذاری روش‌های بسیار متنوعی دارد. از سرمایه گذاری در خودرو و طلا و ملک گرفته تا سپرده‌گذاری در بازارهای مالی، همگی روش‌هایی هستند که افراد برای دریافت سود بیشتر، به سراغ آن‌ها می‌روند. یکی از محبوب ترین این روش‌ها، سپرده‌گذاری در بازارهای مالی مانند بازار سرمایه و پول است. این بازارها، محلی هستند که واحدهای مالی و تولیدی می‌توانند نقدینگی خود را در آن تأمین کرده و به سرمایه‌گذاران سود پرداخت کنند. در این مطلب به بررسی کامل تعریف و مفهوم بازار پول پرداخته و بهترین راه سرمایه‌گذاری در آن را نیز معرفی خواهیم کرد. با مجله دونگی همراه باشید.
فهرست مطالب:
- بازار پول چیست؟
- آیا امکان ازدست‌دادن سرمایه در این بازار وجود دارد؟
- ویژگی‌های بازار پول
- ابزارهای مالی رایج در بازار پول کدام اند؟
- نهادهای بازار پول کدام‌اند؟
- مزایا و معایب بازار پول
- کرادفاندینگ در بازارهای مالی و بازار پول
- جمع‌بندی
بازار پول چیست؟
برای آشنایی با این بازار، قبل از هر چیز باید با بازار مالی آشنا شویم. بازار مالی نوعی فضای معتبر به‌صورت فیزیکی و یا در پلتفرم‌های آنلاین است که افراد حقیقی و حقوقی می‌توانند در آن به معامله پرداخته و انواع دارایی‌های ارزشمند از جمله سهام و کالا را مبادله و معامله کنند.
بازارهای مالی بر اساس ملاک‌های مختلف دسته‌بندی می‌شوند. یکی از این ملاک‌ها، سررسید تعهدات مالی و ابزارهای مورد معامله است. بر اساس این ملاک، بازارهای مالی به دو دسته بازار سرمایه و پول تقسیم می‌شوند. در اینجا سؤالی ایجاد می‌شود که بازار پول چه تفاوتی با بازار سرمایه دارد؟ تفاوت بازار پول و بازار سرمایه در این است که در بازار سرمایه، اوراق و دارایی‌های برای بلندمدت و سررسید بیشتر از یک سال معامله می‌شوند اما در بازار دیگر که پول نام دارد، سررسید دارایی‌های مالی کوتاه‌مدت و در بازه‌های زیر یک سال است. از دیگر تفاوت‌های این دو بازار می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- ریسک سرمایه‌گذاری به طور معمول در بازار مالی پول کمتر است و در مقابل، سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه ریسک بیشتری دارد.
- بازده سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه تا حدودی بیشتر خواهد بود.
- نقدشوندگی در بازار سرمایه کمتر است و بر خلاف این بازار، دارایی‌های بازار مالی پول، راحت‌تر به پول نقد تبدیل می‌شوند.
Money Market برای اهداف متفاوتی از جمله تسهیل وام‌دهی کوتاه‌مدت ایجاد شده و یکی از بهترین ویژگی‌ها آن میزان ریسک بسیار پایین است. البته به دلیل همین ریسک پایین، میزان سوددهی هم اندکی کمتر از بازارهای مشابه و پرریسک‌تر خواهد بود.
بیشتر بخوانید: قیمت دلار آزاد امروز
آیا امکان ازدست‌دادن سرمایه در این بازار وجود دارد؟
در تعریف بازار پول مشاهده شد که این بازار دارای ریسک بسیار کم بوده و تمامی اوراق این بازار، ضمانت شده هستند. به همین ازدست‌رفتن پول و سرمایه اصلی در این روش سرمایه‌گذاری عملاً غیرممکن است. ممکن است که در اوج بحران‌های مالی شدید، صندوق‌های سرمایه گذاری برای مدت کوتاهی متحمل ضرر شوند. اما این مورد نیز در نهایت اصلاح شده و هرگز منجر به ازدست‌رفتن اصل سرمایه نخواهد شد.
ویژگی‌های بازار پول
یکی از اهداف این بازار، ارائه نقدینگی برای دولت و یا کسب و کار ها و سازمان‌های تجاری معتبر است. این کار به ثبات اقتصادی و توسعه یک کشور کمک شایانی خواهد کرد. در این قسمت به بررسی ویژگی‌های اصلی این بازار می‌پردازیم.
بیشتر بخوانید: آیا از سرمایه گذاری در بازار ملک یا طلا و سکه خارج می شوید؟
تأمین مالی برای مؤسسات معتبر
یکی از ویژگی‌های اصلی بازارهای مالی و هدف از بازار پول، تأمین فوری منابع مالی برای نیازهای کوتاه‌مدت کسب‌وکارهای بزرگ و کوچک است. با این روش، کسب‌وکارها و به‌خصوص انواع کوچک و متوسط آن‌ها می‌توانند نیاز مالی خود را در کوتاه‌ترین زمان ممکن برطرف کرده و به سپرده‌گذاران سودهای خوبی پرداخت کنند.
اجرای درست سیاست‌های بانک مرکزی
یکی از بهترین ویژگی‌های این بازار مالی این است که بانک مرکزی از طریق آن می‌تواند سیاست های پولی خود را به بهترین شیوه مدیریت کرده و سلامت نظام پولی را تضمین کند. یکی از بهترین مثال‌ها برای این ویژگی، نرخ سود کوتاه‌مدت است. این نرخ، بیانگر شرایط حاکم بر صنعت بانکداری بوده و می‌تواند به بانک مرکزی در تدوین سیاست‌های مناسب نرخ سود کمک شایانی کند.
کمک به رشد صنایع
همان‌طور که اشاره شد، این بازار راه ساده‌ای برای تأمین نیاز مالی و سرمایه در گردش صنایع بخش‌های مختلف مانند کشاورزی است. در واقع کسب‌وکارها با استفاده از این روش، وام های کوتاه‌مدت را به‌سادگی دریافت می‌کنند و نیاز مالی خود را به‌خوبی تأمین خواهند کرد.
کمک به خودکفایی بانک‌های تجاری
یکی دیگر از ویژگی‌های خوب این بازار، این است که بانک‌های تجاری می‌توانند ذخایر مازاد خود را در آن سرمایه‌گذاری کرده و به کسب سود بپردازند. همچنین در صورت بروز مشکلات نقدینگی، این بانک‌ها برای رفع مشکل می‌توانند به‌جای قرض گرفتن از بانک مرکزی، از این بازار وام‌های کوتاه‌مدت بگیرند. در این روش، نرخ بهره نسبت به دریافت وام از بانک مرکزی کمتر خواهد بود و به رشد و پیشرفت بانک‌های تجاری کمک می‌کند.
بیشتر بخوانید: ریسک های تامین مالی جمعی یا کرادفاندینگ
ابزارهای مالی رایج در بازار پول کدام اند؟
هر بازار مالی دارای ابزارهای متفاوتی است. ابزارهای بازار پول در ایران، برای اعطای وام‌های کوتاه‌مدت ایجاد شده و برخی از آن‌ها به شرح زیر هستند:
سندهای خزانه
یکی از پرکاربردترین ابزار مورداستفاده در بازارهای مالی ایران، اسناد خزانه است. این سندها، نوع خاصی از اوراق بهادار مدت‌دار هستند که بانک مرکزی آن‌ها را چاپ و منتشر می‌کند. بانک مرکزی در فرایند انتشار اسناد خزانه، نماینده دولت به شمار می‌رود و سند خزانه به دلیل پشتوانه دولتی ریسک ناچیز و نزدیک به صفری دارد.
به همین دلیل به آن، اسناد ریسک فری (risk free) نیز گفته می‌شود. البته همان‌طور که اشاره شد، ریسک‌پذیری کمتر در اکثر مواقع به معنای بازدهی و سوددهی کمتر نیز خواهد بود.
سررسید اسناد خزانه کوتاه‌مدت است و در مدت‌های سه‌ماهه، شش‌ماهه و یک‌ساله وجود دارد. پرداخت سود اسناد خزانه، به‌صورت دوره‌ای نیست و تنها در یک مرحله و در تاریخ سررسید به دارنده سند پرداخت می‌شود.
قرارداد بازخرید
قراردادهای بازخرید یکی از مهم‌ترین ابزارهای بازار پول و انواعی از ابزارهای تامین مالی در بازارهای سرمایه گذاری کوتاه‌مدت هستند و به مشتریان فروخته شده تا در یک بازه زمانی معین در آینده، توسط منتشرکننده این اسناد به قیمت مشخصی بازخرید شوند. این اسناد به طور معمول توسط دلالان اوراق بهادار دولتی استفاده می‌شوند و آن‌ها در این روش، اسناد خزانه را به یک وام‌دهنده می‌فروشند و توافق می‌کنند که آن‌ها را با قیمت توافقی در یک تاریخ معین که می‌تواند حتی روز بعد باشد، خریداری کند.
بیشتر بخوانید: سود سپرده 30 درصد و مقایسه آن با کرادفاندینگ؛ کدام بهتر است؟
گواهی سپرده
گواهی سپرده نوعی سند مالی و از انواع اوراق بهادار در بازار پول است که فرد با پرداخت میزان مشخصی از وجه نقد آن را دریافت می‌کند. این گواهی نشان‌دهنده مالکیت فرد بر بهره‌هایی است که قرار است در آینده پرداخت شود. اصل مبلغ سرمایه‌گذاری و سود سپرده این گواهی‌ها توسط بانک و یا هر مؤسسه مالی معتبر دیگری، تضمین می‌شود. این گواهی‌ها خود به دودسته قابل‌معامله و غیرقابل‌معامله تقسیم می‌شوند. انواع قابل‌معامله را می‌توان در زمان دلخواه در بازارهای ثانویه معامله کرد. برای دسترسی به اصل سرمایه در گواهی سپرده غیرقابل‌معامله در وقتی پیش از زمان تعیین شده، می‌توان به بانک و یا مؤسسه موردنظر مراجعه کرد و با پرداخت نرخ شکست یا همان جریمه، اصل مبلغ سپرده را دریافت نمود.
گواهی پذیرش بانکی
یکی دیگر از اوراق کاربردی در بازارهای مالی، اوراق گواهی پذیرش بانکی است. این گواهی نوعی حواله صادر شده از طرف شرکت‌های تجاری و در وجه بانک است که پس از تأییدشدن، به مشتری‌ها داده می‌شود تا بانک در زمان مشخص شده، مبلغی را به مشتری بپردازد. این گواهی از قدیمی‌ترین ابزارهای مالی است و انجام معاملات بین‌المللی با کمترین ریسک را امکان‌پذیر می‌کند.
اوراق تجاری
اوراق بهادار در بازارهای مالی فقط توسط بانک‌ها منتشر نمی‌شوند و شرکت‌های خصوصی نیز به پرداخت انواع متفاوتی از این اوراق می‌پردازند. این اوراق تنها توسط مؤسسات تجاری با رتبه اعتباری بالا صادر می‌شوند و سرمایه‌گذاری معتبر و مطمئنی هستند. اوراق تجاری به نوع خاصی از ابزار مالی گفته می‌شود که سررسیدی کوتاه‌مدت و کمتر از 270 روز دارد. البته مسلماً ریسک سپرده در این اوراق، از اوراق منتشر شده توسط دولت بیشتر است. سود سرمایه گذار در این روش، مابه‌التفاوت ارزش اسمی و قیمت واقعی اوراق تجاری خواهد بود.
بیشتر بخوانید: تاریخچه تامین مالی جمعی
نهادهای بازار پول کدام‌اند؟
احتمالاً در این بخش برای شما هم سؤال پیش می‌آید که نهادهای Money Market کدام نهادها هستند؟ این نهادها در انواع بازار پول، واسطه‌های مالی هستند که ارتباط‌دهنده خریدار و فروشنده اوراق بازارهای مالی به شمار می‌روند و عمدتاً در دسته‌بندی‌های زیر قرار می‌گیرند.
- بانک مرکزی: اصلی‌ترین نهاد ناظر بر سیستم پولی، بانک مرکزی است. بانک مرکزی زیر ساخت‌های لازم برای عرضه پول را ایجاد کرده و آن‌ها را کنترل می‌کند. برای مثال نرخ بهره یکی از ابزارهای مورداستفاده توسط بانک مرکزی است که تغییر در آن، در میزان عرضه پول مؤثر خواهد بود.
- سایر بانک‌های تجاری: تمامی بانک‌های تجاری، نقش پررنگی در سیستم بانکی دارند.
- واسطه‌های مالی و غیربانکی: انواعی از صنایع مختلف نیز از جمله نهادهای بازار هستند.
مزایا و معایب بازار پول
مانند هر بازار مالی دیگری، این بازار نیز مزایا و معایبی دارد. آگاهی از مزایا و معایب این بازار برای سرمایه گذاری کم ریسک ضروری است.
مزایا
- بالابودن ارزش اسمی: می‌توان گفت که برخلاف بازار سرمایه، این بازار ارزش اسمی بسیار بالایی دارد. این ارزش اسمی بالا موجب می‌شود که شرکت‌های معتبر سرمایه‌گذاری و نهادهای مالی معتبر در این بازارها سرمایه گذاری کرده و اعتبار آن را بالاتر ببرند.
- بالابودن میزان نقدشوندگی: همان‌طور که اشاره شد، موارد مورد معامله در این بازار مالی، دارای سررسید کوتاه‌مدت و حداکثر یک‌ساله هستند و میزان نقدشوندگی آن‌ها بسیار بالاست.
- پایین‌بودن ریسک سرمایه‌گذاری: یکی از مزایای بازار پول این است که در این بازار، تمامی اوراق مورد معامله تضمین شده هستند و ریسک آن‌ها نزدیک به صفر است.
معایب
- بالابودن ریسک سرمایه‌گذاری مجدد: سرمایه‌گذاری مجدد به این معناست که سرمایه‌گذار تمایل دارد مدت‌زمان سپرده‌گذاری او، بیشتر از سررسید اوراق و گواهی‌های خریداری شده باشد. این مورد با ریسک بالایی همراه بوده و ممکن است در این شرایط، سرمایه‌گذار بازدهی متفاوتی را نسبت به اوراق قبلی دریافت کند.
- پایین‌تر بودن سود نسبت به سایر بازارهای مالی: همان‌طور که اشاره شد، ریسک و بازدهی رابطه کاملاً مستقیمی با یکدیگر دارند. از آنجایی که در این بازار، ریسک سرمایه‌گذاری بسیار کم است، نرخ بهره در بازار پول نیز به همان اندازه کمتر از بازارهای پرریسک‌تر خواهد بود.
بیشتر بخوانید: وام طلا چیست؟ چگونگی و شرایط دریافت آن
کرادفاندینگ در بازارهای مالی و بازار پول
کرادفاندینگ که به معنای تأمین مالی جمعی است، نوعی روش سرمایه‌گذاری گروهی برای دریافت بازدهی بالاتر از بازارهای مالی و به‌خصوص پول است. طرح های سپرده‌گذاری تأمین مالی جمعی، مزایای بسیار زیادی دارند. از جمله این که تمامی افراد می‌توانند حتی با مبالغ کم در پروژه‌های پرسود سرمایه‌گذاری کنند و هم این که میزان سوددهی در این روش، نسبت به سرمایه‌گذاری شخصی و منفرد بیشتر است. شرکت در پروژه‌های تأمین مالی جمعی و معتبر، یکی از بهترین گزینه‌ها برای سرمایه‌گذاری در شرایطی با تورم بالا است.
سایت دونگی، یکی از بهترین پلتفرم‌های آنلاین برای شرکت در طرح های سرمایه گذاری جمعی است. این سامانه تحت نظارت نهاد مالی معتبر سبدگردان توسعه فیروزه است و پس از بررسی‌های دقیق کارشناسان و ارزیابان مجرب، پروژه‌های سرمایه‌گذاری برترین کسب‌وکارهای کشور را برای سپرده‌گذاری به متقاضیان ارائه می‌کند. برخی از مزایای این پلتفرم تأمین مالی جمعی به شرح زیر هستند:
- امکان سپرده‌گذاری با مبالغ بسیار کم و مبلغ حداقلی یک میلیون تومان
- تنوع طرح های سرمایه‌گذاری و حق انتخاب از میان برترین کسب‌وکارهای کشور
- سرمایه‌گذاری در بستر کاملاً آنلاین و بدون محدودیت زمانی و مکانی با صرفه‌جویی در وقت و هزینه
- معاف بودن سود سپرده طرح های دونگی از مالیات
- دسترسی کامل به اطلاعات فنی، جزئیات و گزارشات دوره‌ای کسب‌وکارها به‌صورت کاملاً دقیق و شفاف
- مدیریت مالی آسان در این پلتفرم
- کسب بیشترین سود ممکن تا حدود 45 درصد سالانه و بالاتر بودن این میزان نسبت به سایر روش‌های سرمایه‌گذاری
بیشتر بخوانید: تأمین مالی جمعی مبتنی بر پاداش چیست و چگونه کار می کند؟
جمع‌بندی
مطلب فوق، راهنمای جامع آشنایی با بازار پول و مزایا و معایب آن بود. در این مطلب به اکثر سؤالات شما از جمله این مورد که بازار سرمایه چیست و تفاوت آن با بازار مالی دیگر چیست، پاسخ داده شد. در نهایت نیز مشاهده کردید که یکی از بهترین روش‌ها برای سرمایه‌گذاری پر سود در این بازار مالی، شرکت در روش‌های تأمین مالی جمع یا سرمایه‌گذاری گروهی است. پلتفرم دونگی به‌عنوان یکی از برترین پلتفرم‌های کرادفاندینگ به شما معرفی شد و شما با آسودگی خیال می‌توانید در برترین طرح های این پلتفرم سرمایه‌گذاری کرده و حداکثر سود ممکن را کسب کنید. در صورت نیاز به هرگونه راهنمایی بیشتر در خصوص این موضوعات، مشاوره سرمایه گذاری را با ما تجربه کنید.
سوالات متداول
بازار پول به ابزارهای مالی کوتاه مدت مثل سپرد ها و اسناد خزانه اختصاص دارد، در حالی که بازار سرمایه شامل ابزارهای مالی بلندمدت مانند سهام و اوراق مشارکت است.
انتخاب بین سرمایه گذاری کوتاه مدت یا بلندمدت بستگی به اهداف مالی و سطح تحمل ریسک شما دارد. سرمایه گذاری بلندمدت معمولاً بازدهی بالاتری دارد، در حالی که کوتاه مدت مناسب اهداف نزدیک تر است.
سرمایه گذاری در طرح های دونگی
بهترین فرصت برای سرمایه گذاری در طرح های دونگی با پیش بینی سود سالیانه بالای ۴۴ درصد
صفحه طرح ها